美国证监会就加密货币内幕交易提起诉讼

2024-09-27 01:20:37

2022年7月21日，美国证券交易委员会（以下简称 “SEC”）在华盛顿西区地区法院对前Coinbase员工Ishan Wahi以及他的一位兄弟和一位朋友提起诉讼，主张三位被告实施了非法证券内幕交易。 根据SEC的起诉书，Ishan在Coinbase入职期间，负责为Coinbase整合加密货币上市声明，这些声明会提到有哪些加密货币将会被放在Coinbase的平台上进行交易。Coinbase将该种声明中的内容视为公司的保密信息，且有警示员工不能利用声明中的内容进行交易，也不能将声明中的内容泄露给其他第三人。然而，自2021年6月至2022年4月，Ishan不顾公司警示，多次将有关何种加密货币会在何时在Coinbase平台上交易的信息泄露给另两位被告。接受信息的两位被告则会在声明公开发布前买进相关加密货币，在声明公开发布后卖出。SEC声称两位被告通过这种方式共计购买了至少25种加密货币并赚取了超过一百一十万美元。 SEC主张三位被告实施了证券内幕交易，首先须证明其交易的加密货币落入证券的范畴。在起诉书中，SEC运用Howey Test认定以下九种加密货币属于证券：AMP, RLY, DDX, XYO, TRGT, LCX, POWR, DFX, 以及KROM。在Howey Test下，一个交易将被认定是一个投资合同（证券的一种）如果这个交易是针对一个共同企业或事业的资金投资，且投资人合理预期其可以由于第三人对该共同企业或事业的努力中获得回报。 目前，就加密货币是否属于证券的一种存在高度争议，也和每种加密货币的自身特性息息相关。现在无法确定法院是否会认同SEC对于上述九种加密货币的认定。但值得注意的是，现阶段有明显趋势SEC正采取更激进的方式来认定某种加密货币是否属于证券，SEC也有意加强对加密货币的监管力度。 尽管Ishan的这个案子离审结还有很长一段距离，潜在的加密货币投资人应当认识到可能由政府监管而带来的加密货币投资风险，以加密货币为投资目标的基金也应当保持警惕，并将监管层面的风险告知潜在投资人。